Kriptovaliutų birža „Coinbase Global“ kartu su „Better Home & Finance“ pristatė naują būsto finansavimo sprendimą: kvalifikuoti paskolų gavėjai galės įkeisti „Coinbase“ sąskaitose laikomą skaitmeninį turtą ir taip padengti pradinį įnašą, imdami standartinę, pagal „Fannie Mae“ gaires sudarytą būsto paskolą.

Pasak „Coinbase“, schema leidžia tokį skaitmeninį turtą kaip bitkoinas ar stabilioji moneta „USDC“ panaudoti kaip užstatą atskirai paskolai, kuri skirta pradiniam įnašui finansuoti. Tuo metu pagrindinė būsto paskola išlieka įprasta, „Fannie Mae“ remiama paskola. Paskolas išduos ir administruos „Better Home & Finance“.

Toks sprendimas gali reikšti pokytį JAV būsto finansavimo rinkoje: kriptoturtas ne tik būtų vertinamas kaip turtas kreditingumui nustatyti, bet taptų tiesiogine būsto įsigijimo finansavimo dalimi.

Naujiena pasirodė po ankstesnių reguliuotojų signalų, kad kriptoturtas galėtų būti labiau integruojamas į būsto paskolų sistemą. Birželį JAV Federalinė būsto finansavimo agentūra nurodė „Fannie Mae“ ir „Freddie Mac“ parengti pasiūlymus, kaip pripažinti kriptovaliutas kaip turtą vertinant būsto paskolų riziką, nereikalaujant jų konvertuoti į JAV dolerius.

Pastaruoju metu rinkoje matyti ir daugiau panašių žingsnių: kai kurie skolintojai jau pradėjo pripažinti kriptoturto turėjimą vertinant paraiškas būsto paskolai, taip siekdami plačiau įtraukti skaitmeninį turtą į būsto kreditavimo procesus.

Pradinį įnašą dengiant kriptoturtu – ir papildomos rizikos

Pagal „Coinbase“ aiškinamą modelį pirkėjas imtų įprastą standartinę būsto paskolą, o pradinį įnašą padengtų atskira paskola, užtikrinta įkeistu kriptoturtu.

Tokia struktūra leidžia išlaikyti investiciją į skaitmeninį turtą, tačiau grynuosius pinigus pradiniam įnašui pakeičia papildoma skola.

„Coinbase“ taip pat pabrėžė, kad įkeistas turtas turi apribojimų – kol jis užrakintas kaip užstatas, juo nebus galima laisvai prekiauti.

Įmonės teigimu, vien rinkos svyravimai automatiškai nesukelia papildomų reikalavimų, jei paskolos gavėjas laiku vykdo mokėjimus, o būsto paskolos sąlygos įsigaliojus sutarčiai nesikeičia.

Vis dėlto modelis įveda naujų rizikų, susijusių su įkeisto turto verte. Nors kainų svyravimai tiesiogiai nekeičia būsto paskolos sąlygų, jie gali turėti įtakos paskolos gavėjo finansiniam saugumui ir sprendimams ilgesnėje perspektyvoje.

Kriptoturtas pamažu įtraukiamas į būsto paskolų vertinimą

Ši naujovė tęsia tendenciją, kai JAV skolintojai po truputį integruoja kriptoturtą į būsto paskolų procesus.

Sausio 17 d. paskolų administravimo bendrovė „Newrez“ paskelbė leisianti naudoti bitkoiną, eterį, kriptovaliutų ETF ir stabilias monetas kaip tinkamą turtą kreditingumo vertinime, nereikalaujant jų parduoti.

Vasario 23 d. būsto paskolų teikėja „Rate“ pristatė programą „RateFi“, pagal kurią patvirtinti kriptoturto likučiai gali būti įskaičiuojami kaip rezervai ir kai kuriais atvejais – kaip pajamų dalis. Tačiau pradiniam įnašui ir sandorio užbaigimo išlaidoms vis tiek reikalaujama kriptoturtą paversti grynaisiais.

Buvęs kongresmenas kriptovaliutas įvardija kaip praktinį įrankį būstui įsigyti

Prieš sprendimo įdiegimą buvęs Ohajo atstovas Timas Ryanas, priklausantis „Coinbase“ patariamajai tarybai, teigė, kad būsto finansavimas yra realus ir praktiškas kriptoturto panaudojimo pavyzdys. Jo nuomone, skaitmeninis turtas gali padėti ankstyviesiems investuotojams „atrakinti“ sukauptą vertę ir sumažinti vieną didžiausių kliūčių siekiant įsigyti būstą – pradinį įnašą.

„Skaitmeninis turtas turi vietą dirbančių žmonių gyvenime… iki pat galimybės įsigyti namus. Matyti, kaip industrija žengia į būsto sektorių, yra labai didelis dalykas“, – sakė T. Ryanas.

Įperkamumas išlieka rimtu iššūkiu JAV pirkėjams. Nors aktyvumas rinkoje mažesnis dėl ribotos pasiūlos ir aukštesnių palūkanų, vidutinė būsto kaina ketvirtąjį ketvirtį vis dar viršijo 405 tūkst. JAV dolerių.

20 proc. pradinis įnašas, kurio dažnai reikalaujama siekiant išvengti privataus hipotekos draudimo, tokiu atveju viršytų 80 tūkst. JAV dolerių. Kriptoturto turėtojams ši suma teoriškai galėtų būti lengviau pasiekiama, jei jų turtas būtų panaudojamas kaip užstatas.